債券・金利– category –

デフォルト・スワップ・ボラティリティとは、信用デフォルトスワップ（CDS）のスプレッド変動率を定量化した指標である。 信用リスクの市場価格変動を測るために、デフォルト・スワップ・ボラティリティは投資家やリスク管理者にとって不可欠な情報源とな...

デフォルト・リスク・モデルとは、債券やローンなどの信用資産に対するデフォルト（債務不履行）の発生確率と損失率を定量的に評価するための統計的・数理的手法である。 【概要】 信用リスク管理の基盤として、金融機関は顧客や発行体の信用状態を測定し...

デフォルト・スワップ・リターン率分析とは、信用デフォルトスワップ（CDS）の期待リターンを定量的に評価する手法である。 CDSはデフォルトリスクをヘッジまたは投機する金融派生商品であり、そのリターンはスプレッド、デフォルト確率、回収率、金利環境...

デフォルト・スワップ・リターン率とは、信用デフォルトスワップ（CDS）において保護購入者が受け取るリターンを表す指標である。 保護売り手は、債務不履行時に損失を補填する対価として一定のスプレッドを受け取り、 そのスプレッドがデフォルト・スワッ...

デフォルト・スワップ・プレミアムとは、同一満期の国債（またはその他のリスクフリーボンド）と企業債の利回り差を指し、投資家がデフォルトリスクを負担するために要求する追加利回りである。 【概要】 デフォルト・スワップ・プレミアムは、企業債の価...

デフォルト・スワップ・インデックスとは、複数の企業債や国債のデフォルトリスクを集約し、投資家にリスクプレミアムを提供する金融派生商品である。 【概要】 デフォルト・スワップ・インデックスは、個別の信用スワップをまとめた指数型商品である。各...

デフォルト・スワップ・インディケーターとは、債務不履行リスクを定量化し、デフォルトスワップ取引の価格決定に用いられる指標である。 【概要】 デフォルト・スワップ・インディケーターは、企業や国債などの債務者がデフォルト（債務不履行）に陥る確...

デフォルト・スワップ・インフレーションとは、債務不履行リスクとインフレーションリスクを同時にヘッジするために設計された信用デリバティブである。 信用デフォルトスワップ（CDS）とインフレーションスワップ（Inflation Swap）を組み合わせた構造で...

デフォルト・スワップ・プライスとは、信用デフォルトスワップ（CDS）における保護料と保護金額の現在価値を合算した価格である。CDSは、債務者のデフォルトリスクを取引相手に移転する金融派生商品であり、デフォルト・スワップ・プライスはその取引コス...

デフォルト・スワップ・マーケットとは、債券投資家が発行体の信用リスクをヘッジするために、デフォルト保護を取引する市場である。 【概要】 デフォルト・スワップ・マーケットは、信用デフォルトスワップ（CDS）を基盤に発展した。発行体の債務不履行リ...

バックスワップとは、国債や社債の利付を固定利付のスワップの固定利率に置き換えることで、債券の金利リスクをヘッジする取引である。 【概要】 バックスワップは、債券保有者が将来の利払いや元本返済をスワップ市場で先に受け取ることで、金利変動の影...

バニラ・スワップとは、金利スワップの最も基本的な形態で、固定金利と変動金利のキャッシュフローを交換するデリバティブ取引である。 【概要】 バニラ・スワップは、金利の変動リスクをヘッジしたり、金利差を利用して利益を得るために設計された金融商...