投資信託・ETF– category –

スマートベータファクターローディングリスクとは、投資ポートフォリオにおいて特定の因子（価値・サイズ・モメンタム等）の重み付けが市場や他因子と連動して変動することによって生じるリスクである。 【概要】 スマートベータは、指数構成銘柄を単純に...

アセットクラス分散・ヘッジファンドとは、複数の資産クラスに分散投資しつつ、ヘッジファンド特有のリスク管理手法やレバレッジを組み合わせた投資商品である。 【概要】 投資家が市場全体のボラティリティを低減しつつ、上場株式や債券、商品、不動産な...

基準価額算出対象不動産とは、投資信託やETFが保有する不動産の時価評価を行い、ファンド全体の基準価額（NAV）に反映させるために選定・測定される対象物件である。 【概要】 投資信託やETFは、運用資産の総額を基準価額として算出し、投資家に対して価格...

ヘッジファンド構造とは、投資家の資金を集約し、リスク調整済みリターンを追求するために設計された多様な組織形態・運用手法を指す。 【概要】 ヘッジファンド構造は、従来の公募投資信託が抱える規制や税務上の制約を回避し、柔軟かつ高いリターンを狙...

ベンチマークポートフォリオ再構築とは、投資対象の構成比率を市場ベンチマークに合わせて調整し、長期的なトラッキングエラーを低減するために実施される一連の手続きである。 【概要】 投資信託やETFなどの運用商品は、インデックスファンドとして市場全...

マクロ経済分析とは、国全体や地域経済の動向を定量的・定性的に評価し、投資判断の基礎とする手法である。 【概要】 マクロ経済分析は、GDP、インフレ率、失業率、金利、為替レートなどの主要経済指標を組み合わせて、経済全体の健康状態や将来の成長見通...

先物・オプション連動型とは、デリバティブである先物取引又はオプションを用いて市場指数や商品価格の変動に連動するよう設計された投資信託又はETFである。 【概要】 先物・オプション連動型は、証券会社や投資顧問が提供する金融商品群の中でも、デリバ...

アクティブファンドレバレッジ戦略とは、投資家の資産を借入金等で増幅し、アクティブ運用によって市場平均を上回るリターンを追求する投資信託の手法である。 【概要】 レバレッジを活用することで、投資対象の価格変動に対する感応度を高め、運用成績を...

低ベータファクターとは、株式や投資信託のリスク調整後において、市場全体に対する感応度が比較的低い指標を示す概念である。 【概要】 ベータは市場リスク（システマティックリスク）の尺度として広く用いられる。低ベータファクターは、ベータ値が1.0未...

アクティブファンド投資対象銘柄選定評価方法とは、ファンドマネージャーが投資対象銘柄を選定する際に用いる定量的・定性的評価手法の総称である。 【概要】 アクティブファンドは市場平均を上回るリターンを追求するため、投資対象銘柄の選定が不可欠で...

因子投信とは、特定のファクター（例：低ボラティリティ、高配当、バリューなど）をベンチマークに組み込んだ投資戦略で構築された投資信託・ETFである。 【概要】 因子投信は、従来の指数連動型ファンドが追随する市場平均を超えるリターンを目指す「ファ...

ダイナミックアロケーションとは、投資ポートフォリオの資産配分を市場環境や経済指標に応じて定期的に調整する戦略である。 【概要】 金融市場は常に変動し、株式・債券・不動産など各資産クラスの相対パフォーマンスも時代とともに変化する。ダイナミッ...