債券・金利– category –

劣後債の金利バリュー・アット・リスクとは、劣後債に対して将来の金利変動がもたらす損失予測を統計的手法で評価した指標である。 【概要】 劣後債は資本構造上、普通株式や優先順位の高い社債よりも返済順位が低く、デフォルト時には最終的に残る資金を...

クレジットリスクスコアリング指標とは、発行体の信用状態を数値化し、投資家や金融機関が債務不履行リスクを定量的に評価するための統計・モデルベースの尺度である。 【概要】 クレジットリスクスコアリング指標は、企業・国・地方自治体などが発行する...

LIBORカーブとは、ロンドン銀行間取引金利（London Interbank Offered Rate）を用いて構築される、期間別の金利水準を示す曲線である。 【概要】 LIBORカーブは、複数通貨に対して設定され、各期限ごとに市場が期待する短期金利を反映する。銀行同士が貸し...

信用リスクプレミアム比較とは、異なる債券や金融商品における信用リスクの差額を金利スプレッドとして定量化し、その相対的な価値を評価する手法である。 【概要】 信用リスクプレミアム比較は、国債・社債・転換社債・カバードボンドなど多様な証券の金...

金融政策金利インフレギャップ調整シナリオとは、中央銀行が設定する政策金利を用いて実質経済のインフレーションギャップ（需要と供給の差）を縮小または拡大するために策定される数理モデル・予測枠組みである。 【概要】 インフレギャップは、物価上昇...

国債種類・特別利付型固定利回り債とは、国が発行する特別な利付国債で、一定期間ごとに固定された利率で利息を支払う債券である。 【概要】 特別利付型固定利回り債は、国の財政政策の一環として発行される。一般的な利付国債と同様に信用リスクはほぼゼ...

クーポン債期間弾性計算とは、クーポン付き債券の価格変動に対する金利感応度を測る指標である。 【概要】 クーポン債期間弾性計算は、投資対象が発行時点で設定されたクーポン率と満期までの残存期間を踏まえ、金利変動に対する価格の相対的な変化量を定...

5年国債とは、発行者が政府であり、満期までの期間が約5年間である固定利付国債である。 【概要】 5年国債は中長期的な金利リスクを管理するために設計された国債で、短期国債（1〜2年）と長期国債（10年以上）の間のギャップを埋める役割を持つ。政府が財...

発行単位国債とは、政府が一定の額面で発行する国債であり、一般的に1,000,000円を単位とすることが多い。 この形式は、投資家や金融機関が取引しやすく、流動性を確保するために設計された。 【概要】 発行単位国債は、日本の財務省が主に発行する国債の...

転換権行使通知とは、投資家が保有する転換社債や転換優先株に付随する転換権を行使したことを証券会社又は発行体へ正式に伝える書面または電子的文書である。 【概要】 転換権は、転換社債の保有者が一定期間内に自らの債権を発行元株式へ変換できるオプ...

格付調査とは、債券やその他の金融商品に対する信用リスクを評価し、その結果を格付けとして公表するプロセスである。 【概要】 格付調査は、投資家が債券発行体や証券自体の返済能力・財務健全性を把握し、適切なリスクプレミアムを設定できるように設計...

カバードボンドの担保資産再評価監査報告書提出チェックリストとは、発行体が保有する担保資産を定期的に見直し、その結果を監査人に報告するための文書作成指針である。 【概要】 カバードボンドは、特定の担保資産によって裏付けられた長期債券であり、...