投資信託・ETF– category –

分散効果指標とは、投資対象が持つリスクを相関構造に基づいてどれだけ低減できたかを定量的に示す尺度である。 【概要】 市場の変動は個別銘柄やファンド間で必ずしも同じ方向へ動くわけではない。投資家は複数の資産を組み合わせることでリスクを分散さ...

分配金再投資手数料とは、投資信託やETFにおいて分配金を自動的に同じ銘柄またはファンドへ再投資する際に発生する費用である。 【概要】 分配金再投資（DRIP）は、株式や投資信託から得られる利益を現金化せずに追加購入に充てる仕組みである。投資家は分...

取引スプレッドとは、売り手の提示価格（アスク）と買い手の提示価格（ビッド）の差である。 この差は市場参加者が即時に取引を行う際に発生する実質的なコストとなる。 【概要】 取引スプレッドは、流動性の指標として長らく利用されてきた。 売買注文が...

確定拠出年金加入資格者とは、確定拠出年金（DC）制度において、個人が拠出金を積み立て、運用成果に応じて退職時に給付を受ける権利を有する者である。 【概要】 確定拠出年金は、従来の確定給付型年金（DB）に代わる形で、拠出金額と運用成果が給付額に...

アクティブポートフォリオ構築とは、投資家のリターン最大化を目的として、個別銘柄や資産クラスの選択・配分を市場平均を上回ることを目指して行うポートフォリオ設計手法である。 【概要】 アクティブポートフォリオ構築は、投資信託やETFの運用スタイル...

アクティブファンドのリスク調整リターンとは、投資家が受けるリターンをそのリスクレベルで割り、リスク単位あたりの効率性を測定した指標である。 【概要】 アクティブファンドは、ファンドマネージャーが市場平均を上回るリターンを追求するため、銘柄...

月額サブスク料金 0.5とは、投資信託やETFに対して月単位で課される管理費用またはサービス料のことで、0.5%の割合で計算されるものを指す。 【概要】 投資信託やETFは従来、年率で信託報酬や管理費が設定されてきた。近年、デジタルプラットフォームの普...

基準価額算出時点の評価対象資産の評価基準（DCF）とは、投資信託やETF等において、基準価額を算定する際に用いられるキャッシュフロー割引法である。 【概要】 DCFは「Discounted Cash Flow」の略で、将来発生すると予測されるキャッシュフローを現在価値...

基準価額算出時点の評価方法（DCF）とは、投資信託やETFなどのファンドにおいて、将来キャッシュフローを現在価値へ割引くことで基金全体の価値を測定し、その結果から基準価額を決定する手法である。 【概要】 DCF（Discounted Cash Flow）評価は、資産が...

基準価額算出時点の評価対象資産の評価方法（DCF）とは、投資信託やETFなどで保有する資産を将来キャッシュフローに割引き、その現在価値を合計して基準価額を決定する手法である。 【概要】 DCF（Discounted Cash Flow）評価は、企業価値算定の根幹として...

基準価額算出時点の評価対象資産の評価手法（DCF）とは、投資信託やETFにおいて保有する証券等を将来キャッシュフローに基づき割引現在価値で評価し、ファンド全体の基準価額を算定する手法である。 【概要】 DCF（Discounted Cash Flow）手法は、資産が生...

デリバティブヘッジとは、投資信託やETFが保有する基礎資産の価格変動リスクを低減または回避するために、先物・オプション・スワップ等の派生金融商品を利用してポジションを調整する手法である。 【概要】 投資信託やETFは、株式・債券・不動産など多様...