投資信託・ETF– category –

インデックスメソドロジートラッキングエラーとは、投資信託やETFが採用するインデックスの構成要素・計算方法（メソドロジー）に対し、実際に運用されたポートフォリオがどれだけ乖離しているかを測定する指標である。 【概要】 投資家はパッシブ運用の基...

インデックス再構築とは、投資信託やETFが基準指数の構成銘柄を定期的に見直し、新たな構成比率や銘柄を採用する手続きである。 【概要】 市場指標は企業の上場廃止・新規上場、時価総額変更などによって随時変化する。インデックス再構築はこうした変動に...

インデックス再構成アルゴリズムとは、指数の構成銘柄を定期的に見直す際に用いられる計算手法である。 【概要】 指数は市場環境や投資家需要の変化に応じて時々見直される。再構成アルゴリズムは、基準価額が一定期間ごとに更新される際に、どの銘柄を追...

インデックス再構成トラッキングエラーとは、指数の定期的なリバランスや銘柄変更に伴い、追跡対象と実際の投資成果が乖離する度合いを示す指標である。 【概要】 インデックス再構成トラッキングエラーは、指数の構成銘柄が一定期間ごとに変更される「再...

指数連動型株式ETFとは、特定の株価指数に対して価格・リターンを追従させるよう設計された上場投資信託である。 【概要】 指数連動型株式ETFは、インデックスファンドの原理を証券取引所に上場した形態として誕生した。市場全体やセクター別のパフォーマ...

指数連動型無分配型ETFとは、特定の株価指数や債券指数などに連動するよう設計された上場投資信託（ETF）であり、分配金を外部へ支払わずに内部留保し再投資する構造を持つものである。 【概要】 指数連動型無分配型ETFは、インデックスファンドの原理を採...

指数連動型金利ヘッジETFとは、特定の債券インデックスに連動しつつ、金利変動リスクをヘッジするために先物やスワップ等を組み合わせた上場投資信託（ETF）である。 【概要】 指数連動型金利ヘッジETFは、債券市場の価格変動と金利変動を分離し、インデッ...

インデックス構成比率再構築リスクとは、指数の構成銘柄や配分比率を定期的に見直す際に生じる、投資対象ポートフォリオと実際の市場価格変動との乖離によって発生するリスクである。 【概要】 インデックスファンドは基準指数の構成銘柄や配分比率をその...

インデックス追跡コストとは、投資信託やETFがベンチマーク指数に対して実際に発生する費用を示す指標である。 【概要】 インデックスファンドは市場平均を再現しようとするため、運用者は指数の構成銘柄を同一比率・同一タイミングで保有しなければならな...

インデックス構成比率再構築手法とは、指数の銘柄別時価総額や配当などに基づく比率を定期的に見直し、指数と同等かそれ以上の追跡精度を維持するためにポートフォリオの組み替えを行う手法である。 【概要】 インデックス構成比率再構築は、株式や債券な...

インデックス構成比率再構築コストとは、投資信託やETFが指数を追跡する際に、基準となる指数の構成銘柄・比率変更に伴い発生する取引費用や税金等の総合的な費用である。 【概要】 インデックスは定期的に見直され、銘柄追加・除外や比率調整が行われる。...

インデックス構成比率再構築リスク調整とは、投資信託やETFが保有する指数構成銘柄の比率を定期的に見直し、市場変動による過剰なリスクエクスポージャーを抑制する手法である。 【概要】 インデックスファンドは基準となる指数と同等のパフォーマンスを目...