投資信託・ETF– category –

サステナビリティETFとは、環境・社会・ガバナンス（ESG）に配慮した企業を対象とし、その株価指数やテーマ指標を追跡する上場投資信託である。 【概要】 サステナビリティETFは、持続可能性への関心が高まる中で誕生した金融商品である。環境保全・社会的...

アクティブファンド投資判断とは、投資家がファンドマネージャーの運用方針や市場環境を踏まえて、アクティブファンドへの投資を決定するプロセスである。 【概要】 アクティブファンドは、ファンドマネージャーが市場平均を上回るリターンを追求するため...

iDeCo投資信託の投資対象ファンドの投資対象インデックスファンドとは、個人型確定拠出年金（iDeCo）で選択される投資信託が参照またはベンチマークとして採用する指数を構築・運用するインデックスファンドである。 【概要】 iDeCoに組み込まれる投資信託...

キャピタルゲイン型投資信託とは、主に株式や債券等の有価証券を保有し、売却益（キャピタルゲイン）を追求する投資目的で設計された投資信託である。 【概要】 投資信託は分配型と非分配型に大別されるが、キャピタルゲイン型は保有期間中の価格上昇によ...

残存期間割引計算期間とは、投資信託やETFが保有する債券等の将来キャッシュフローを現在価値に換算する際に用いる残存期間に基づく割引期間である。 【概要】 金融商品評価では、将来得られる金利・元本支払を「現在価値」に直すことが不可欠である。債券...

ヘッジファンド運用報酬とは、投資家から受け取る手数料であり、ヘッジファンドの運用成果に応じて課されるものを指す。 【概要】 ヘッジファンド運用報酬は、従来の投資信託やETFと異なり、パフォーマンスベースの料金体系が採用される。一般的には「ハー...

オプションスプレッドとは、同一の基礎資産を対象にして、権利行使価格や満期日が異なる複数のオプション契約を同時に売買し、ポジション間で生じる差額（スプレッド）によってリスクとリターンを調整する戦略である。 【概要】 オプションスプレッドは、...

ヘッジファンド・マネジメントフィーとは、ヘッジファンドが運用者に支払う報酬であり、一般的には資産残高の一定割合をベースに計算される手数料である。 【概要】 ヘッジファンドは投資家から集めた資金を多様な戦略で運用し、リスク調整後のリターン最...

リバランス・トランジションとは、投資信託やETFのポートフォリオ構成を市場環境変化に合わせて段階的に再調整する戦略である。 【概要】 リバランス・トランジションは、従来の一括リバランス（定期的に全資産を目標比率へ戻す手法）と比較して、時間軸上...

ヘッジファンド流動性調整とは、投資家の引き出し需要に応じて、ポートフォリオ内の現金や換金可能資産を増減させる手法である。 【概要】 ヘッジファンドは多様な戦略（レバレッジ、デリバティブ、プライベート・エクイティ等）を採用するため、長期保有...

再投資手数料とは、投資信託等で分配金や利息を受取る際に、その額を自動的に同一ファンド内で再投資するために課せられる手数料である。 【概要】 投資信託の運用益は通常、分配金として投資家へ還元される。投資家がその分配金を現金で受け取る代わりに...

クオリティファクタとは、企業の財務健全性や収益力を示す指標（売上高成長率、ROE、負債比率など）に基づき投資対象を選別する因子である。 【概要】 市場効率性が完全ではないと仮定し、企業の「質的」側面を重視した投資戦略として発展した。従来の価値...